¿Cómo comprar y vender opciones de ETF de GEM? ¿Cuáles son las tarifas de transacción?
Hay cuatro direcciones comerciales para las opciones de ETF de GEM, a saber: comprar opciones de compra y comprar opciones de venta, llamadas compradores, vender opciones de compra y opciones de venta, llamadas vendedores;
Cómo negociar opciones de ETF de GEM
Compra de opciones de compra: el comprador compra opciones de ETF de GEM, creyendo que el precio del ETF de GEM aumentará. Si el precio del ETF de GEM es superior al precio de ejercicio de la opción cuando ésta expire, el comprador puede optar por vender para cerrar la posición y obtener ganancias.
Comprar una opción de venta: el comprador compra una opción de ETF de GEM y espera que el precio del ETF de GEM baje. Si el precio del ETF GEM es inferior al precio de ejercicio de la opción cuando ésta expire, el comprador puede optar por vender para cerrar la posición y obtener ganancias.
Venta de opciones de compra: el vendedor vende opciones de ETF de GEM, creyendo que el precio del ETF de GEM no aumentará. Si el precio del ETF GEM es inferior al precio de ejercicio de la opción cuando ésta expire, el vendedor puede obtener la prima de la opción como beneficio.
Venta de opciones de venta: el vendedor vende opciones de ETF de GEM y espera que el precio del ETF de GEM no baje. Si el precio del ETF GEM es superior al precio de ejercicio de la opción cuando ésta expire, el vendedor puede obtener la prima de la opción como beneficio.
Tarifas de transacción de opciones de ETF de GEM
Los costos de transacción de las opciones de ETF de GEM incluyen tarifas de manejo y tarifas de contrato de opciones, respectivamente.
Tarifa de gestión: la tarifa de gestión de las opciones ETF de GEM se cobra bilateralmente, lo que significa que se cobrará por cada transacción. El estándar de las tarifas de gestión depende del canal a través del cual el inversor abre una cuenta. Por ejemplo, la tarifa de gestión para abrir una cuenta en el departamento de ventas es de aproximadamente 5 yuanes cada una de forma bilateral. Debe consultar con el departamento de ventas donde se abre la cuenta.
El costo de un contrato de opción se determina en función de si elige un contrato de valor real, un contrato at-the-money o un contrato out-of-the-money. El costo de transacción varía desde a. Desde unos pocos miles de yuanes hasta unos cientos de yuanes o decenas de yuanes. La prima de opción también es la prima pagada en un contrato de opción y se refiere al costo del contrato de opción.
Antes de operar con opciones de ETF de GEM, debe considerar los siguientes cuatro factores:
Mercado complejo
El mercado de opciones es muy flexible, pero también muy complejo. Además de comprar un mercado y esperar aumentos de precios, considere cuánto será el aumento de precios y cuándo ocurrirá.
2. Riesgo de la transacción
El comprador de la opción solo puede perder la prima de la opción pagada, mientras que el vendedor enfrenta más riesgos.
El riesgo del comprador es limitado porque sólo debe pagar los derechos y puede optar por no ejercer los derechos cuando estos expiren. Si el comprador opta por no ejercer sus derechos, sólo perderá la tasa de patente, y la mayor pérdida es el importe de la tasa de patente. Si el precio del activo subyacente se mueve a favor del comprador, el potencial de ingresos del comprador es ilimitado, ya que el comprador puede comprar o vender el activo a un precio previamente acordado sin tener en cuenta el precio de mercado.
El riesgo del vendedor es ilimitado porque el vendedor tiene la obligación de ejecutar el contrato cuando el comprador elige ejercer sus derechos. Cuando el comprador opta por ejercer el derecho, el vendedor debe vender o comprar el bien al precio acordado, incluso si el precio de mercado es desfavorable para el vendedor. Los vendedores tienen ingresos limitados, principalmente por regalías. El vendedor puede optar por no tener derechos a regalías a través del comprador, lo que redunda en el mejor interés del vendedor. Si el comprador opta por ejercer sus derechos, el vendedor puede sufrir pérdidas, y las pérdidas específicas dependerán de la situación real. El vendedor también puede optar por cerrar la posición antes de que expire la opción para reducir el riesgo.
3. Fluctuaciones de precios
El coste de comprar opciones depende no sólo del precio del activo subyacente, sino también de otros factores.
El precio del activo subyacente: El coste de una opción está directamente relacionado con el precio del activo subyacente. Al comprar una opción de compra, cuanto mayor sea el precio del activo subyacente, mayor será el costo de la opción. Al comprar opciones de venta, cuanto menor sea el precio del activo subyacente, mayor será el costo de la opción.
Precio de ejercicio: El coste de una opción también está relacionado con el precio de ejercicio. Cuanto menor sea el precio de ejercicio de una opción de compra y cuanto mayor sea el precio de ejercicio de una opción de venta, mayor será el costo de la opción.
Plazo restante: El coste de una opción también se ve afectado por el plazo restante. Cuanto más largo sea el período restante, mayor será el costo de la opción porque un mayor tiempo brinda al titular de la opción más oportunidades de obtener ganancias.
Volatilidad: La volatilidad es el grado en que cambia el precio de un activo subyacente. Cuanto mayor sea la volatilidad, mayor será el costo de la opción porque cuanto mayores sean las oscilaciones del precio, mayor será la oportunidad para que el titular de la opción obtenga ganancias.
Tipos de interés: Los tipos de interés también afectan a los costes de las opciones. Cuanto mayor sea la tasa de interés, mayor será el costo de la opción porque tasas de interés más altas significan un mayor costo de oportunidad.
4. Tiempo de caída
El valor de una opción depende en gran medida del tiempo que queda antes de su vencimiento. Las opciones son muy sensibles al tiempo ya que su valor disminuye a medida que se acerca el vencimiento.